用于融资人其子公司名下城东菜场项目的建设。

第一还款来源：盐城市大丰区兴城投资开发有限公司（AA）经营收入；

第二还款来源：盐城市大丰区城市建设集团有限公司（主体AA，债券AAA）经营收入；

第三还款来源：抵押物变现收入。

1.连带担保：盐城市大丰区城建国有资产经营有限公司（主体AA，债券AAA）提供连带责任保证担保；

2.商服用地及厂房抵押：由融资人提供位于大丰区疏港路北侧、人民路东侧11082平其他商服用地以及开发区二号路西、灶圩路南3幢的31491平工业用地以及7994.25平厂房作为本信托计划抵押物。

交易结构

融资方-盐城市大丰区兴城投资开发有限公司（AA）

1.基本情况

    盐城市大丰区兴城投资开发有限公司成立于2008年3月，注册资本18亿元，是由盐城市大丰区金茂国有综合资产经营有限公司出资成立，实际控制人为盐城市国资办。经营范围：从事政府授权范围内的土地开发经营；对外投资、国有资产管理；基础设施工程建筑；非融资性担保；物业管理；土地整理；信息咨询服务。公司主体评级为AA。

2.财务数据

    截至2019年6月末，公司总资产81.35亿元，公司总负债45.24亿元，净资产36.11亿元。截至2018年末，公司营业收入为6.14亿元，利润总额1.42亿元，净利润为1.18亿元。

担保方-盐城市大丰区城市建设集团有限公司（主体AA，债券AAA）

1.基本情况

    盐城市大丰区城市建设集团有限公司成立于2002年6月，注册资本12亿元，曾用名盐城市大丰区城建国有资产经营有限公司，公司是由盐城市大丰区人民政府出资成立的国有独资企业。公司作为公司作为盐城市大丰区重要的基础设施建设主体，承担了大丰区基础设施建设、土地开发和保障房建设等任务，主营业务收入主要由基础设施建设、工程施工、保障房开发等收入构成，其他业务收入主要系租赁业务收入。

    2018年6月25日，经联合资信评估有限公司评定，大丰城建主体信用评级AA，“13大丰债01/PR丰城01”和“13大丰债02/PR丰城02”信用等级AAA。

2.财务数据

    截至2019年6月末，公司总资产485.57亿元，公司总负债344.97亿元，净资产140.6亿元。截至2018年末，公司营业收入为25.11亿元，利润总额3.94亿元，净利润为3.32亿元。

抵押物介绍

区域介绍-盐城大丰

A.盐城

1.基本情况

    盐城地处位于江苏省苏北平原中部，东临黄海，南与南通市、泰州市接壤，西与淮安市、扬州市毗邻，北隔灌河与连云港市相望。盐城有着得天独厚的土地、海洋、滩涂资源，是江苏省土地面积最大、海岸线最长的地级市。

2.区域经济

    2018年，盐城实现地区生产总值5487.1亿元，总量居江苏省第7位，按可比价计算，同比增长5.5%。盐城市人均地区生产总值达75987元（按2018年年平均汇率折算约11483美元），同比增长5.8%。

B.大丰区

1.基本情况

    大丰位于江苏沿海中部，是国务院批复的长三角城市群规划中苏北唯一城市盐城的临海新城区，也是江苏省面积最大的城市区。大丰总人口72万，总面积3059平方公里。大丰是麋鹿故乡历史悠久，人文荟萃，开放包容，建成国家首批可持续发展先进示范区、国家首批生态示范区、国家卫生城市、国家园林城市和中国优秀旅游城市。

2.区域经济

    2018年，大丰区完成地区生产总值699.93亿元，同比增长5.2%。其中，第一产业增加值83.09亿元，同比增长3.4%；第二产业增加值273.77亿元，同比增长2.3%；第三产业增加值343.07亿元，同比增长7.9%。人均地区生产总值99976元，较上年增加7756元。

    2018年，大丰区实现一般公共预算收入实现55.13亿元，同比增长5.0%。大丰区财政收入在盐城市各区县中排名第二，国税收入总量盐城市排名第一。